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Calcolatore del rapporto di Treynor

Il rapporto di Treynor misura il rendimento in eccesso per unità di rischio sistematico (di mercato). Divide il rendimento del portafoglio sopra il tasso privo di rischio per il suo beta — a differenza del rapporto di Sharpe, che usa la volatilità totale. Più alto è meglio; ideale per ordinare portafogli ben diversificati.

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Calcolatore del rapporto di SharpeIl classico rendimento corretto per il rischio: (rendimento − tasso privo di rischio) ÷ deviazione standard. Indica quanto rendimento in eccesso guadagni per unità di volatilità totale — più alto è, migliore è il premio per il rischio. Inserisci dati riassuntivi o incolla una serie di rendimenti.Calcolatore del rapporto di SortinoUn rendimento corretto per il rischio che penalizza solo la volatilità al ribasso: (rendimento − rendimento minimo accettabile) ÷ deviazione al ribasso. A differenza dello Sharpe, ignora i rialzi, premiando investimenti che crescono stabilmente. Inserisci dati riassuntivi o incolla una serie di rendimenti.Calcolatrice rapporto rischio/rendimentoCalcola il rapporto rischio/rendimento di un trade da ingresso, stop e obiettivo.Calcolatrice costo TER (fondi)Stima le commissioni che un fondo addebita nel tempo dal suo expense ratio.Calcolatore del tasso di distribuzione dei dividendi (payout)Due modi di calcolo — dividendi totali su utile netto, oppure DPS su EPS — con il tasso di ritenzione come complemento e la lettura di ogni livello.Calcolatore del costo del capitale proprio (CAPM & DDM)Il rendimento atteso dagli azionisti, con entrambi i modelli standard. CAPM: Rf + β·(Rm − Rf), l'approccio basato sul rischio. DDM (Gordon): D₁/P₀ + g, per azioni con dividendo. Inserisci i dati e restituisce ogni stima affiancata — un ingrediente chiave del WACC.Calcolatore fondo indicizzatoProietta il valore futuro di un fondo indicizzato da un capitale iniziale e versamenti mensili, al netto del costo di gestione.Calcolatrice rendimento reale (al netto dell'inflazione)Calcola il rendimento reale (al netto dell'inflazione) da rendimento nominale e tasso d'inflazione.

Inserisci Rendimento del portafoglio (Rp), Tasso privo di rischio (Rf), Beta del portafoglio (β), σ del portafoglio (opz., per Sharpe) e il Calcolatore del rapporto di Treynor ricava subito Rapporto di Treynor (pp), Rendimento in eccesso, Rapporto di Sharpe (se σ).

Come si usa

  1. Inserisci i tuoi valori: Rendimento del portafoglio (Rp), Tasso privo di rischio (Rf), Beta del portafoglio (β), σ del portafoglio (opz., per Sharpe).
  2. Leggi subito il risultato: Rapporto di Treynor (pp), Rendimento in eccesso, Rapporto di Sharpe (se σ).

Domande frequenti

Come funziona il Calcolatore del rapporto di Treynor?

Parte da Rendimento del portafoglio (Rp), Tasso privo di rischio (Rf), Beta del portafoglio (β) e σ del portafoglio (opz., per Sharpe) per ricavare Rapporto di Treynor (pp), Rendimento in eccesso e Rapporto di Sharpe (se σ). Il calcolo è dal vivo mentre digiti, quindi il risultato si aggiorna a ogni modifica.

Quali valori richiede il calcolatore?

4 valori: Rendimento del portafoglio (Rp) (%), Tasso privo di rischio (Rf) (%), Beta del portafoglio (β) e σ del portafoglio (opz., per Sharpe) (%). Non serve altro — né account, né caricare file.

In quali unità devo inserire i valori?

Inserisci Rendimento del portafoglio (Rp) %, Tasso privo di rischio (Rf) % e σ del portafoglio (opz., per Sharpe) %.

In quali casi si usa davvero?

Confrontare due investimenti che pagano in momenti diversi, decidere se un progetto supera il costo del capitale e verificare una valutazione fatta da altri.

Qual è l'errore più comune?

Fidarsi di una valutazione senza chiedersi quanta parte derivi dal valore terminale. Oltre il 70%, il risultato è un'ipotesi sul futuro lontano travestita da calcolo.

Quanto è preciso e quali sono i limiti?

Strumento didattico, non consulenza d'investimento. Il beta non può essere zero.

Qual è la differenza tra il Calcolatore del rapporto di Treynor e il Calcolatore del rapporto di Sharpe?

Questo restituisce Rapporto di Treynor (pp) e Rendimento in eccesso; il Calcolatore del rapporto di Sharpe restituisce Rapporto di Sharpe e Volatilità (annualizzata). È tutta qui la differenza: apri quello che dà il dato che ti serve.

Esiste uno strumento per il passo successivo?

Calcolatore del rapporto di Sortino è il più vicino dopo questo: Un rendimento corretto per il rischio che penalizza solo la volatilità al ribasso: (rendimento − rendimento minimo accettabile) ÷ deviazione al ribasso. A differenza dello Sharpe, ignora i rialzi, premiando investimenti che crescono stabilmente. Inserisci dati riassuntivi o incolla una serie di rendimenti.

Cos'altro conviene tenere aperto accanto?

Calcolatrice rapporto rischio/rendimento e Calcolatrice costo TER (fondi): ricorrono nella stessa attività abbastanza spesso da meritare una seconda scheda.

Da dove vengono i dati e quanto sono aggiornati?

Attualizzazione, TIR e periodo di recupero sono definiti allo stesso modo ovunque: l'aritmetica non è in discussione, lo sono le ipotesi che le fornisci. Cambia il tasso di un punto e rileggi il risultato.

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